很多人买增额终身寿险时，容易被“复利3.5%”或者“保额逐年递增”这类说法绕晕。其实，想知道这保单到底划不划算，最硬核的指标还得是IRR（内部收益率）。
别被这个英文缩写吓到，它本质上就是把你每年交的钱和最后能拿回来的钱，放在时间轴上折算成一个真实的年化利率。算起来真没那么玄乎，咱们手头只要有Excel，几分钟就能搞定。
先得准备好三样东西：你打算交几年、每年交多少，以及最关键的那个——保单里写着的“现金价值表”。这个表很重要，它告诉你如果在第几年退保，保险公司会退给你多少钱。这就是你的“收入”。
打开一个空白的Excel表格，咱们来列个账。第一列写年份或者保单年度，第二列写现金流。这里有个小窍门：掏出去的钱记为负数，比如每年交1万，就填-10000；还没开始领钱或者没退保的年份，就填0；等到你想测算的那一年，比如第20年打算退保拿回现金价值，假设是25万，那就填250000。
数据填好后，找个空白格子，输入公式=IRR(选中刚才那列现金流)，然后回车。出来的那个百分比，就是这笔保单在你持有期间的真实年化复利。
我寻思了一下，很多人算不明白，其实是没搞懂“现金价值”和“已交保费”的区别。有时候你看账户里的钱好像比本金多了，但一算IRR发现也就那样，甚至前几年还是负的。这就是为什么我们要自己算，而不是光听业务员说“以后能涨多少”。
不过也得提醒一句，IRR算的是长期持有的结果。增额终身寿险这东西，前期现金价值通常比较低，要是头几年就急着用钱去退保，那亏得可能连本都回不来。所以，算出来的数字再好看，也得问问自己：这笔钱我是不是真的能放得住？
如果你对这些复杂的表格头疼，或者想看看不同产品在不同年龄段的实际表现，也可以去水滴保保险攻略里翻翻，那里有一些更直观的对比思路，能帮你省不少心。毕竟，买保险不是为了做数学题，而是为了让未来的日子更踏实。