很多人买保险时会遇到一种“听起来很划算”的产品——活着能拿钱，身故了也给钱。两全保险就是这类听起来两头都占的险种，今天不聊产品推荐，就单纯拆解一下这类保险的保险金到底是怎么算的。
我有个朋友前阵子问过我，说他看到一款两全保险的宣传页上写着“满期返保费”，觉得特别香。我就问他：你知道它什么时候返、按什么比例返、身故了又怎么赔吗？他愣了一下，说“好像没细看”。所以今天就拿中国人寿的鑫耀相伴两全保险举个例子，把条款里那些绕来绕去的表述翻译成人话。
先说投保规则。投保年龄是从出生28天到70周岁，范围确实比较宽。缴费方式比较灵活，可以趸交（一次性交清），也可以分3年、5年、10年交，年交月交都行。保障期限有15年、20年、30年三种，选的时候得结合自己的资金安排来看——这笔钱短期内会不会用到、未来需不需要调整，这些都是要提前想清楚的。
然后是大家最关心的保险金责任。分两块看。
第一块是满期保险金。这个好理解，就是保险期满时被保险人还活着，保险公司给一笔钱。但这里有个细节：返还的是“基本保险金额加上已交保费”，注意合同写的是“不计利息”。通俗点说，就是你交的保费本金会还给你，但别理解成银行那种带利息的返本。
第二块是身故保险金，这个稍微复杂一点，因为它不是一刀切的赔法，而是按年龄分档：
18岁前身故，赔已交保费和现金价值里较大的那个；18到40岁之间身故，赔已交保费的160%和现金价值的较大值；41到60岁身故，赔已交保费的140%；61岁及以上，赔已交保费的120%。这里要注意，所谓的160%、140%、120%，都是针对已交保费（不计利息）来说的，不是你交的保费乘以这个比例再加点别的什么。
看明白了吗？身故保险金本质上就是在保费倍数和现金价值之间“取大”，不同年龄段保费倍数不一样，岁数越大倍数越低。现金价值呢，会随着时间增长慢慢涨上来，到后期可能比保费倍数还高，那保险公司就按现金价值赔。
所以两全保险的逻辑就是这样：它不是纯粹的保障型产品，也不是纯粹的理财型产品，而是两者都沾点边。买之前得想清楚自己到底更看重哪一头，是想要确定性更高的满期返还，还是想要杠杆更高的人身保障。不同需求的人看同样的条款，感受可能完全不一样。
如果想进一步了解这类产品的选购逻辑，可以参考水滴保保险攻略。