前几天有朋友问我，说看到一款增额终身寿险产品，保额每年复利增长，听着挺不错的，问我怎么看。

说实话，一听到“保额复利增长”，估计很多人第一反应是：哇，这收益可以啊，比银行存款强多了。但这里面其实有个挺容易踩的坑——这个增长率不是现金价值的增长率，更不是你实际能拿到的收益率。

就拿中荷悦家保终身寿险来说吧，它确实支持较广年龄范围投保，保障期限是终身，简单理解就是人不在了，家属能拿到钱。同时还包含全残保障，这点倒是比一些只保身故的产品覆盖更全一些。缴费上也比较灵活，可以趸交，也可以分成好几年交，这个可以根据自己的收入结构来规划。

但我寻思了一下，这个产品真正吸引人的地方在哪？一方面是它的保障属性——终身寿险的核心逻辑是，不管什么时候人没了，保单都在，它不像定期寿险那样有“过期作废”的风险。另一方面是它的灵活性——支持减保和保单借款，意思就是急用钱的时候可以周转一下，不像一些传统寿险锁死在里面。

不过，重要的事情说三遍：保额增长率不等于收益率，不等于收益率，不等于收益率。市面上不少增额寿产品在宣传时容易被包装成“稳稳的复利增长”，但实际上你最终能拿到多少钱，得看现金价值的增长情况，这个跟保额增长率可不是一个概念。

所以我的建议是，买之前先问自己几个问题：先想想这笔钱你是想用来做保障传承，还是追求收益？再掂量下你的缴费能力稳不稳，别中间断交反而有损失；最后也是最重要的，保单权益的具体规则一定要以合同条款为准，毕竟保险产品更新迭代快，不同时期投保规则可能有差异。

想继续看基础投保思路，可以参考水滴保保险攻略。