你盯着保单上的现金价值那一栏看了半天，是不是有点懵？这数到底是高好还是低好？买的时候到底要不要参考它？
先说个基本概念。现金价值，说白了就是你不想继续这份保单的时候，保险公司按精算原理算出来退给你的那部分钱。注意，是“退给你的那部分”，不是你交的全部保费，也不是随时想拿就能全额拿到的数。
等等，高了不行吗？也不一定。现金价值高，往往意味着产品结构里早期积累比较快，或者你投入的本金比较多——但这不代表它就是最适合你的选择。
关键要看两个维度。
一是内部收益率，简称IRR。这才是衡量年金险真实回报的硬指标，它把保费、领取、现金价值全部折算到一起，反映实际收益率。IRR高的产品，往往现金价值增长也快，但不是所有高现金价值的产品IRR都好看——有些设计偏向快速回本，有些偏向长期收益，差别很大。
二是灵活性。你这笔钱，打算什么时候用？如果短期内可能需要周转，那就要关注现金价值什么时候能“跑赢”已交保费、提取有没有限制。有些产品灵活性强，现金价值增长快；有些产品更偏向长期持有，IRR高但早期现金价值可能偏低。鱼和熊掌，你得想清楚自己要哪个。
还有一点容易被忽略：保单前期退保是有损失的。这是产品结构决定的，跟哪家保险公司关系不大。合同里的现金价值表和利益演示，买之前一定要仔细看。
选年金险，本质上是选一种和钱的相处方式。想继续看基础投保思路，可以参考水滴保保险攻略。