你可能听过这样的宣传：“增额终身寿险，3.5%复利递增，稳稳增值！”说实话，这话听起来确实诱人，但里面有几个地方特别容易让人误会。
“复利”这个词，咱们平时接触最多的场景是银行存款或者理财产品。 本金生利息，利息再滚入本金继续生息，听着就让人踏实。但在增额终身寿险里，这个3.5%说的可不是你账户里钱生钱的投资回报率。
它指的是保额增长率——也就是保险合同里那张写着保额的数字，每年按3.5%的比例往上加。保额是什么？是你发生身故或全残时，保险公司一次性赔付给你的钱。不是你随时能从里面取出来花的钱。
那什么时候能看到钱呢？关键在于现金价值表。退保也好、保单贷款也好，能拿到的真金白银都写在这张表里。但它的增长可不是简单拿基数乘以1.035就行，保险产品要扣费用、扣保障成本，前期实际增长往往会低于名义增长率。那些拿“每年3.5%复利，N年后翻倍”简单算账的宣传，听听就好，别当真。
还有件事得提醒你——3.5%这个数字在当前市场环境下已经不具备代表性了。2024年9月之后，新备案的普通型保险产品预定利率上限已经调整为2.5%。如果你现在看到还有产品在用3.5%说事，要么是之前备案的老产品，要么……反正多个心眼没坏处。
说到底，买保险之前最重要的就是看合同、看现金价值表，宣传页上的数字再漂亮，那也只是参考。想进一步了解怎么读懂保险合同、避开常见的收益误区，可以看看水滴保保险攻略。