买增额终身寿险，收益到底看什么？很多人研究了半天产品对比表，结果发现连最基础的两个数都没搞明白。我就不说是谁了。

先说预定利率。这东西通俗点讲，就是保险公司给你的“复利基准”。监管有个上限，自2024年9月1日起新备案的普通型人身险不得超过2.5%。但注意，这是上限，不是每款产品都必须贴着这个数卖。中国保险行业协会定期会公布一个研究值作为参考，比如2025年4月是2.13%，后来又降到了1.99%、1.90%，今年4月变成了1.93%。研究值嘛，就是个参考，每期都在变。保险公司实际给到多少，得看他们备案条款怎么写。

所以别再问“这款产品利率多少”了——产品条款里白纸黑字写着呢，不同产品还真不一样。你要是非想知道某款的具体数字，我寻思了一下我没法替你查，但你拿着合同翻到“现金价值表”那一页，一切答案都在那儿。

再就是现金价值。这才是增额终身寿险收益的“实体”。保单初期现金价值通常比较低，毕竟保险公司要扣除各种运营和保障成本。但随着年份拉长，它会慢慢涨起来——而且是复利效应，越到后面增长越快。增长速度取决于两个东西：一个是预定利率，刚才说了；另一个是你选的缴费方式，一次性交清还是分期交，后期的“加速度”会有差异。

说到这儿可能有人要问了：那我现在买，持有多少年回本？我只能说不确定，每款产品合同里的现金价值表都不一样。合同是你最权威的参考依据，别人的案例仅供参考。

增额终身寿险的收益核心就两个：预定利率看潜力，现金价值看实际。这两点搞清楚了，销售套路也唬不住你。想继续看基础投保思路，可以参考水滴保保险攻略。