很多人在朋友圈看到增额终身寿险的宣传，都会遇到一个让人心动的数字。然后就产生了一种错觉：这东西复利增长，比银行存款香啊。但我跟你说，这个理解从根上就跑偏了。
来，咱们拿中邮悦享鑫生慧选版终身寿险举个例子。它合同里确实写了有效保额每年按约定比例递增，但这个约定比例是“保额增长率”，不是你存钱的“投资收益率”。这俩完全不是一回事，你把它们混了，等于在用错误的前提做决策。
保额增长率说的是，万一出险了，保险公司按多少基数给你赔钱。这个数字增长再快，它也是用来算身故金或全残金的，跟你账户里能取出来多少钱，关系真没你想的那么大。实际上，保单前几年的现金价值往往低于你交的保费，你要是这时候想退保拿出来花，那就是实实在在的亏损。
所以啊，下次再有人跟你吹“复利多少”“IRR高达多少”，你直接问他：这说的是保额增长率还是实际年化收益率？如果对方含糊其辞或者顾左右而言他，那你心里就该有数了。
至于承保公司——中邮人寿，中国邮政控股的那个，友邦保险是二股东，国有背景确实摆在那儿，偿付能力也充足。但这只能说明公司靠谱，不能证明产品就适合你买。买保险这东西，从来都是要看需求、看预算、看健康情况的，没有放之四海而皆准的好产品。
想避开类似的坑，可以看看水滴保保险攻略，里面有不少如何读懂产品条款、判断宣传真假的实用内容。