最近不少朋友在问，现在买分红险，那个“保底”的利率到底是多少？是不是还像以前那样能到2%或者更高？
其实到了2026年，监管对分红险的预定利率上限已经明确划在了1.75%。这个数字是硬性红线，任何新备案的分红险产品都不能突破它。也就是说，你在合同里看到的那个保证部分的收益率，最高就是1.75%。
不过，有意思的是，虽然上限是1.75%，但市面上真正卖得火、大家能买到的主流产品，很多已经把预定利率调到了1.25%。为啥放着1.75%不用，非要降到1.25%呢？这主要是保险公司为了长远稳健经营，主动给自己留了点余地。毕竟分红险除了保证利益，还有非保证的分红部分，如果保证部分定得太高，未来投资压力会非常大。
所以现在的局面大概是：1.75%是天花板，1.25%是大多数公司的实际选择。如果你看到有产品写着1.75%，那算是顶格设计了；如果是1.25%，也别觉得低，这在当前环境下属于行业常态。
另外提醒一下，这个调整只针对新买的保单。如果你在2025年8月之前已经买了分红险，那时候的上限还是2.0%，你的保单依然按照当时的约定执行，长期有效，不会因为你后来听说利率降了就跟着变少。这点可以放心。
选分红险的时候，别光盯着这个预定利率看。因为分红险的收益由“保证+分红”两部分组成，预定利率只决定保证那部分。剩下的分红能拿多少，还得看保险公司的投资能力和经营状况。有时候，一个预定利率稍低但历史分红实现率稳定的公司，可能比一个顶格设计但分红波动大的产品更靠谱。
如果你对怎么挑这类产品没底，或者想看看不同产品的具体条款差异，可以去水滴保保险攻略里多对比几家。我们水滴保作为保险经纪服务平台，不生产保险，但能帮你把市面上复杂的产品条款捋清楚，让你明明白白做决定。