买增额终身寿险，你第一反应是不是先看IRR？我就这么干过。

但说实话，这个思路有点问题。

IRR是什么？是内部收益率，反映的是复利效应——钱在账户里滚动的速度。它确实是挑选产品的重要指标，但你光盯着IRR，可能会掉进一个挺隐蔽的坑里：同样的IRR，不同的缴费方式，最后到手的钱能差出一辆车。

怎么回事呢？复利这东西，时间才是核心变量。IRR再高，如果钱只滚了20年，和滚了30年的效果完全不在一个量级。而缴费方式，直接决定了每一笔钱能在账户里待多久。

给你算笔账。假设30岁男性趸交100万，现在市面上固收型产品的实际IRR普遍在1.9%到1.99%之间。听起来不高？记住，这是复利，而且终身锁定，时间拉长会很可观。

问题来了：你选趸交还是期交？

一次性掏100万，压力不小，但钱从第一天起就开始滚。30年后现金价值会明显高于本金——具体能到多少，得看产品条款和费率结构，不同产品会有差异。

如果分3年交，每年33万左右，总投入差不多，但第一笔钱要等一年才进账，最后一笔钱只滚了28年——差距很小，几乎可以忽略。

分5年呢？每年20万，30年后比趸交会低一些，差距取决于产品。

10年交呢？每年10万，看着轻松，但最后一笔钱只滚了20年。算下来，收益会明显低于趸交，IRR哪怕只差0.1%，30年后可能就是几万块的差距——当然这些数字都是测算示例，实际情况因产品而异。

所以你看，IRR是一个维度，缴费方式是另一个维度。两者得放在一起看，不能拆开。

那怎么选？

看你的钱什么时候要用。 如果你就是有一笔闲钱，短期内没打算动，趸交最划算。如果手头紧，但收入稳定，长期缴费也没问题——关键是让钱尽早开始滚，别让缴费期把你的复利时间吃掉太多。

看IRR差距。 选产品时，同等缴费方式下，IRR差0.1%，30年后可能差几万。这个账要算清楚。

看用钱计划。 很多人买增额寿是为了孩子教育、养老这些明确目标。建议在投保时，用现金价值表反推——比如孩子18岁要用这笔钱，那就看哪个产品、哪种缴费方式能在那一年达到目标金额。

想继续看基础投保思路，可以参考水滴保保险攻略。