养老这事儿，很多人一开始就把账算歪了。

比如张三，买养老年金前把市面上产品的IRR全拉出来对比，非要找个最高点。我就问他：你今年多大？打算交几年？什么时候开始领？他愣住了——这些他还真没仔细想过。IRR这东西吧，它跟投保年龄、缴费方式、领取年龄甚至性别都有关系，是个变量，不是产品自带的固定标签。你拿张三30岁趸交跟李四45岁10年交比IRR，这俩根本不在同一条起跑线上。单纯比数字，意义没那么大。

流动性才是被低估的坑。

养老年金不是存款，缴费期可能拉长到十几年甚至几十年，中途退保会有损失。如果你收入不太稳，或者过几年有大额支出计划——房贷还款、孩子出国——往里砸太多钱，后面可能进退两难。退也不是，不退也不是。所以我一直说，配置这类产品前先把自己的现金流摸清楚，别让养老规划反成负担。

当然，它也有其他理财产品没有的东西。

保证领取就是个例子。有些产品写明保证领取20年，人还在但没领完的部分，可以一次性打给受益人。这相当于给"活太短"这件事兜了个底。当然，如果活得远超这个期限，那确实早期的杠杆就没那么划算了——但话说回来，谁能掐准自己哪天走呢？

总之，挑的时候别盯着一个指标不放。看自己财务结构匹不匹配，看保证领取年限合不合适，看合同里有没有埋着你接受不了的雷。想继续了解评估思路，可以看水滴保保险攻略上的相关分析。