很多人买养老年金险，第一反应就是问“这产品收益高不高”。说实话，这个问法本身就有问题——年金险不像银行存款，收益不是一眼能看出来的。
产品说明书上通常会写几个跟钱有关的数字，我先说领取年龄。主流产品一般提供60岁、65岁、70岁几个档位供选择。选得越晚，每月能领到的钱通常越多，但流动性也越差。这个没有标准答案，得结合自己的健康状况和财务规划来定。
再来看保证领取年限，这是年金险的核心条款，常见的有10年、15年、20年三种。简单理解就是：如果领到一半人不在了，剩下没领完的钱会一次性赔给你的家人。比如选了20年保证领取，结果领了5年人走了，那剩下15年的钱照给。有人觉得这个功能“多此一举”，但对于有家庭经济责任的中年人来说，这其实是兜底保障。
另外还有个现金价值，这玩意儿直接决定了你这份保单“值多少钱”。有的产品开始领取后现金价值直接清零，有的能一直保留到被保险人百岁。现金价值高，意味着急用钱的时候有退路；现金价值归零早，换来的往往是更高的领取金额。看重传承就选现金价值高的，看重养老品质就选领取金额高的。
至于很多人关心的IRR（内部收益率），这东西计算起来有点门槛，普通人不一定能算准。大致的参考是：主流养老年金险的IRR大概在2%-4%之间浮动，受预定利率、投保年龄、缴费方式等多重因素影响。别被某些宣传页上动辄“5%以上收益”晃了眼，那通常是加上万能账户后的演示收益，不是确定能拿到的。
说白了，买养老年金险，与其盯着某个具体数字，不如先把保证领取年限和现金价值这两个条款看清楚。条款才是合同，数字只是演示。想系统了解年金险的配置逻辑，可以参考水滴保保险攻略。