最近有朋友问起珠江人寿的“增寿年年”终身寿险，说是在银行或者保险顾问那儿看到的，想问问这产品到底靠不靠谱，值不值得入手。
咱们先撇开具体的产品名称，聊聊这类“增额终身寿险”到底是干嘛的。简单来说，它首先是一份寿险，保的是人的寿命。只要合同生效，不管什么时候发生身故或者全残，保险公司都得赔钱。这点是基础，也是它的底色。
但它跟传统的定期寿险或者定额终身寿险不太一样。传统的可能你买100万保额，一辈子都是100万。而增额终身寿险，它的保额是会“长大”的。比如这款增寿年年，合同里写明了保额会按一定比例（原文提到是3%）逐年复利递增。这意味着，活得越久，名义上的保额越高。当然，这个递增比例是写进合同的，白纸黑字，确定性比较强。
很多人关注它，其实不是冲着身故赔偿去的，而是盯着那个“现金价值”。你可以把现金价值理解成这张保单在某一个时间点“值多少钱”。随着时间推移，尤其是过了缴费期之后，现金价值会慢慢涨起来。在某些年份，它甚至能超过你总共交的保费。这时候如果你急用钱，可以通过“减保”（也就是部分退保）取出一部分现金，剩下的继续在里面滚雪球；或者干脆用保单去抵押贷款。
说到贷款，这类产品通常都支持保单贷款功能。一般能贷出现金价值的80%，期限通常是6个月。这有点像给自己的资产留了个“备用金库”，平时不动它，关键时刻能救急。不过要注意，贷款是要还利息的，而且如果一直不还，本息加起来不能超过那个80%的红线，否则保单可能就会失效。
所以，这产品有没有必要买？我觉得得看你想要什么。
如果你是想找个地方存笔长钱，希望这笔钱能稳健增长，同时又不想完全失去灵活性（毕竟能贷款、能减保），那这种产品确实是个选项。它不像股票基金那样上蹿下跳让人心慌，也不像银行存款那样利率说降就降（因为递增比例是锁定的）。
但反过来，如果你手头紧，或者近期有大额支出计划，那可得慎重。因为增额终身寿险前期现金价值比较低，要是头几年就退保，大概率是亏本的。它是个“长跑选手”，不适合短跑。
另外，别把保额递增的比例直接当成收益率。虽然都是百分比，但一个是保额的计算基数，一个是实际拿到手的回报，中间隔着精算假设和管理费用呢。具体到每个人，交多少、交几年、什么时候回本，都得看具体的计划书。
如果你对这类长期资产配置感兴趣，或者想看看自己目前的保障缺口在哪里，可以去水滴保官网首页了解一下相关的保险知识，或者找找更详细的保险攻略做参考。毕竟，买保险不是为了跟风，而是为了让自己心里更有底。